Insight

聰明的 IIP 投資者 – 現在是買入歐元的最佳時機?

16/03/2022
聰明的 IIP 投資者 – 現在是買入歐元的最佳時機?

與許多其他海外投資一樣,即使您不是於外匯市場(FX)作直接投資,投資移民愛爾蘭(IIP)也可以從適當的投資時機中獲益。了解如何利用外匯交易優勢,意味著您可以更有效地為投資進行預算,更可能節省大量資金。 然而,匯率走勢難以準確預測,並且往往在短時間內大幅波動,當機會來臨時,投資者必須迅速做出決定並採取行動,抓緊時機購入處於低位的貨幣。

究竟現在發生什麽事情?

俄烏戰爭重創了許多貨幣。 摩根大通(J.P. Morgan)研究部預計,美元、瑞士法郎和日元的未來走勢將優於風險較高或波動性較高(高Beta值)的貨幣。鑑於歐元區對俄羅斯能源的依賴,俄羅斯與烏克蘭的衝突可能會導致歐元眨值,走勢較其他儲備貨幣弱。

我們仔細看看歐元最近的表現——自烏克蘭戰爭開始以來,歐元兌美元、英鎊和其他主要貨幣疲軟,主要因為投資者認為戰事及其相關的影響將大大減緩歐元區的經濟增長率。高盛(Goldman Sachs )全球外匯、利率和新興市場戰略聯席主管 Zach Pandl 和 Kamakshya Trivedi 表示,只要軍事衝突持續,華爾街巨頭將繼續對歐元走勢持悲觀態度。

那麼歐元將會下跌多久?渣打銀行(Standard Chartered Bank)預計,烏克蘭的不確定性短期內將持續影響歐元表現。從技術分析角度,近期歐元兌美元的支撐位為 1.10,然後是 1.08 和 1.0635;如果烏克蘭局勢出現緩和跡象,歐元兌美元則可能反彈至1.14。

這對IIP投資者會有什麽影響?

烏克蘭戰爭爆發後,世界主流貨幣表現各異。 舉例來說,假如你以港元作爲主要收入,或者說港元是計價貨幣,歐元兌港元已從一年前的最高點 9.5062 跌至今年 3 月的最低點 8.4953。至於美元,歐元兌美元亦已從去年 1 月的最高點 1.2339 跌至 3 月 7 日的低點 1.0866。

312日歐元兌美元和歐元兌港元的匯率表現

IIP投資者提交申請後收到預批函後,需向符合條件的項目投資100萬歐元。現時美元和港元處於強勢,歐元則持續疲弱,出現了較大的匯率價差。假如投資者把握時機現在進行投資,以近日1歐元兌8.5港元計算,100萬歐元僅需850萬港元,對比一年前的950萬港元 ,投資者可整整省去上百萬港元,能更有效地運用資金。

隨著俄烏衝突的加劇和持續,焦點更轉向如何應對歐洲能源供應危機及其帶來的風險。Pandl 和 Trivedi 建議,鑑於現時市場充斥著各種不確定性,歐元兌美元預計將於 1.07-1.08 徘徊。 而歐元疲弱可能將在短時間內持續。

我們對 IIP 投資者的建議是,如果您正在考慮移民愛爾蘭,這可能是難得的機會。立即行動申請和投資,以免錯過機會。

有沒有其他需要考慮的因素?

美聯儲前主席Alan Greenspan曾經説過:「雖然分析師們做了大量的努力,但據我所知,沒有一個模型可以比拋硬幣更有效的預測匯率的方向。」想要準確預測匯率,至少在中短期內是很難做到的。雖説現在歐元弱勢是入市時機,但有些IIP投資者可能會爭辯說,當他們在3 或 5 年後投資到期取回本金,屆時假如歐元兌美元或港元表現不佳,那該怎麽辦?

大家要了解到,投資 Bartra 療養院項目可享有每年4% 淨利息回報,這可被視為一項風險調整後回報(Risk-adjusted return),以應對任何貨幣貶值或通貨膨脹的可能性。 因此,投資 Bartra 療養院項目除了百分百保本,還將在 5 年的投資期內為投資者提供可觀的收入。

此外,假如投資者想要創建相對平衡的資產或投資組合,有必要增加外幣投資的比例,使資產配置更國際化及多元化,有助降低整體投資風險。

總結

根據FxStreet的預測,歐元的看跌趨勢將會持續,很可能在2022年的第一季和第二季期間,短時間內繼續面臨沽壓。 然而,歐元在這二十年裡為歐洲經濟的穩定、競爭力和繁榮作出了很大的貢獻,而且歐元是僅次於美元的世界第二大儲備貨幣和第二大交易貨幣。當戰事衝突局勢趨向明朗化,而歐洲市場恢復穩定時,歐元勢必站穩陣腳,回歸其應有價值。

 

免責聲明:文章內容僅供參考,不構成投資建議。投資者必須了解外匯涉及風險。 在將外幣兌換成其他貨幣(包括港元)時,外匯波動可能使客戶獲利或蒙受嚴重損失。